Steuerliche Folgen des Erwerbs und der Ausübung von Aktienoptionen oder Optionsscheinen Der Steuerpflichtige lokalisiert und arrangiert in der Regel Finanzierungen (nachstehend quotiert) für Start-up-Unternehmen. Im Rahmen der für diese Förderung gezahlten Gegenleistung kann die Gesellschaft Steuer - papier-Optionsscheine gewähren. In der Regel wird der Steuerpflichtige eine Gebühr bezahlt jedes Mal, wenn es Geld von der Start-up-Unternehmen im Rahmen der Förderung erhalten. Die Gebühr wird an den Steuerpflichtigen aus der Quelle der Förderung und nicht der Start-up-Firma gezahlt. Die Optionsscheine sind in der Regel ausgestellt, wenn die Finanzierung zur Verfügung steht. Manchmal wird ein Teil der Optionsscheine ausgestellt, sobald die Finanzierung zur Verfügung steht, wobei der Rest der Optionsscheine als Funding-Linie ausgegeben wird. Aktienoptionsscheine gleichen Aktienoptionen, in denen der Inhaber des Optionsscheins durch Ausübung des Optionsscheins eine bestimmte Anzahl von Aktien der Gesellschaft erwerben kann. (Anmerkung: Sofern nicht anders angegeben, werden die Begriffe Optionsscheine und Optionen austauschbar verwendet). Die Optionsscheine werden von der Gesellschaft ausgegeben, um Zugang zu den Fördermitteln zu erhalten. Zu keinem Zeitpunkt wurde die Steuerzahlerin als Angestellter oder Dienstleister von diesen Start-up-Unternehmen eingestellt. Er unterzeichnete keinen Arbeitsvertrag oder eine unabhängige Vertragspartnervereinbarung mit diesen Unternehmen und erbrachte keine Arbeit oder Dienstleistungen unter der Kontrolle oder Aufsicht dieser Unternehmen. Er wurde nicht von der Firma auf einer stündlichen, täglichen oder Projektbasis bezahlt und reichte keine Rechnungen für erbrachte Dienstleistungen ein. Zu jeder Zeit arbeitete der Steuerzahler für seine Firma und fungierte als Makler, stellte und ordnete die Finanzierung zu diesen Firmen, und er wurde in dieser Kapazität durch die Finanzierungsquelle ausgeglichen. 1. Waren die vom Steuerpflichtigen erhaltenen Optionsscheine im Zusammenhang mit Dienstleistungen, die den Gesellschaften zur Verfügung gestellt wurden, so dass § 83 des Internal Revenue Code auf die Optionsscheine Anwendung findet 2. Was sind die steuerlichen Folgen des Erhalts und der Ausübung der Optionsscheine 1. Die erhaltenen Warrants Durch Steuerpflichtige wurden im Zusammenhang mit Unternehmensfinanzierungstransaktionen und IRC Sec ausgegeben. 83 nicht. 2. Die Optionsscheine sind nach Erhalt zu ihrem Marktwert am Tag der Gewährung steuerpflichtig. Es gibt kein steuerpflichtiges Ereignis, wenn die Optionsscheine ausgeübt werden und die Aktie eingegangen ist. Sobald jedoch die Optionsscheine ausgeübt werden, beginnt die Haltedauer für die erworbene Aktie. Wenn die Optionsscheine verkauft oder nicht ausgeübt werden, hat der Steuerpflichtige Kapitalgewinn oder Verlust. Wenn die Optionsscheine (oder die durch die Optionsscheine erworbene Aktie) länger als ein Jahr gehalten werden, ist der Gewinn oder Verlust langfristig. Anmerkung: Diese Schlussfolgerungen gelten für eine LLC, die vom Steuerpflichtigen in der Zukunft gebildet wird. Diese Stellungnahme gilt auch für künftige Geschäfte, die nach den Tatsachen strukturiert sind, sofern nach dem Datum dieser Stellungnahme keine Änderungen des Gesetzes eingetreten sind. HINWEIS: Nachdem dieses Memo geschrieben wurde, wurde TAM 200043013 von IRS freigegeben, in dem bestätigt wurde, dass Optionsscheine, die in Verbindung mit einem Darlehen übertragen wurden, keine Dienstleistungen im Rahmen von IRC Sec waren. 83. IRS zitierte Centel Communications Co. vs. CM (920 F 2d 1335, 7. August 1990) und erklärte, dass die Gesetzgebungsgeschichte des Paragraphen 83 darauf hindeute, dass seine Rechtsprechung begrenzt sei, um umfassende Regeln für die steuerliche Behandlung der Zurückgestellten festzulegen Ausgleichsregelungen zwischen Arbeitgebern und Arbeitnehmern oder unabhängigen Vertragspartnern. quot 1. Für IRC Sec. 83 anzuwenden, muss Eigentum im Zusammenhang mit der Erbringung von Dienstleistungen ausgestellt werden IRC Sec. 83 Steuern als Entschädigung der Übertragung von Eigentum, einschließlich Aktien, Optionen Aktienoptionen gemäß IRC § 83 beinhalten die Gewährung einer Option, den Arbeitgeberbestand als Entschädigung für erbrachte Dienstleistungen zu erwerben, durch einen Arbeitgeber an einen Arbeitnehmer (oder unabhängigen Dienstleister) Die dem Arbeitgeber zu gewähren sind, oder eine Erwerbstätigkeit an den Arbeitgeber zu gewähren. Eine Option gewährt dem Einzelnen das Recht, für einen festgelegten Zeitraum die Aktien zu erwerben, wenn der Inhaber der Option nicht verpflichtet ist, den Aktienkauf zu tätigen. 2. Ausschluss für nicht im Kompensationskontext gewährte Optionen Nicht alle Optionen, die jemandem, der Dienstleistungen erbringt, gewährt wird, ist eine Verbindung mit den Diensten. Bestimmte Arten von Aktienoptionen werden in einem Ausgleichszusammenhang nicht gewährt und sind daher nicht Gegenstand des IRC Sec. 83 (quotinvestment optionsquot). Investmentoptionen beinhalten Optionen, die in Transaktionen mit Unternehmensanteilen und Unternehmensschulden ausgegeben werden. Anlageoptionen gelten als Vermögensgegenstände in den Händen des Optionsinhabers. Anmerkung: Wenn eine Ausgleichsoption bei der Zuteilung besteuert wurde, wird sie in den meisten Fällen zu einer steuerlichen Anlageoption, da das Vergütungselement der Transaktion geschlossen ist. 3. Optionsscheine im Allgemeinen Ein Optionsschein ist eine Option, die der Emittent der Aktie gewährt, für die er gilt und hat in der Regel ein oder mehrere Jahre ab dem Zeitpunkt der Gewährung eines Verfalldatums. Optionsscheine werden für eine Reihe von Zwecken gewährt (oder ausgegeben), werden aber in der Regel im Zusammenhang mit der privaten Platzierung von Schuldverschreibungen oder Anleihen an den Kreditgeber gewährt, um eine günstige Finanzierung zu erhalten. Optionsscheine werden grundsätzlich in der gleichen Weise besteuert wie Optionen. 4. Besteuerung von Optionen oder Optionsscheinen: Optionsscheine und Optionen werden nach diesen allgemeinen Regeln besteuert: (1) Bei Erwerb einer Option besteht kein Gewinn oder Verlust. (2) Der Optionsinhaber erkennt Gewinn oder Verlust an, wenn (a) der Optionszeitraum endet und die Option nicht ausgeübt wird oder (b) wenn die Option ausgeübt oder verkauft wird. (3) Bei Ausübung der Option besteht in der Regel kein steuerpflichtiges Ereignis. Wenn eine Option verkauft oder abgelaufen ist, hängt der Charakter von Gewinn oder Verlust von der zugrunde liegenden Eigenschaft ab, die Gegenstand der Option ist. Sofern der Inhaber kein Händler in Wertpapieren ist, handelt es sich dabei um Kapitalgewinne oder - verluste. (4) Bei Ausübung der Option ist die Aktienbasis der Ausübungspreis, der um die für die Option gezahlte Prämie erhöht wird, und die Provisionskosten. Unter IRC 1223 (6) und Weir v Cm. 10 TC 996 (1984) aff146d pro curiam, 172 F2d 222 (3d Cir, 1949) beginnt die Bestandsdauer mit dem Erwerbszeitpunkt. Der Steuerpflichtige kann sich nicht auf die Haltefrist der Option vor seiner Ausübung. IRC Sek. 1226 (3) lautet wie folgt: Bei der Festlegung des Zeitraums, in dem der Steuerpflichtige gehaltene Aktien oder von einer Gesellschaft erworbene Wertpapiere durch Ausübung von Rechten zum Erwerb dieser Aktien oder Wertpapiere hat, ist nur der Zeitraum einzuhalten, der mit dem Datum beginnt, an dem Das Erwerbsrecht ausgeübt wurde. 4. Optionen, die im Zusammenhang mit Investitionen erworben werden, werden nicht als Kompensation betrachtet. 83 gilt für Übertragungen von Optionen im Zusammenhang mit Dienstleistungen. In Centel Communications Co., Inc. gegen Comr. . 92 T. C. 612 (1989), Aff. 920 F.2d 1335 (7. Cir. 1990) wurden Aktienoptionsscheine von einer Kapitalgesell - schaft an drei Aktionäre gewährt, die dann die Bankkredite der Gesellschaft garantierten. Das Gericht stellte fest, dass die von den Aktionären erteilten persönlichen Garantien, Leistungsgarantien und Unterpositionen im Wesentlichen Annahmen über ein zusätzliches finanzielles Risiko in Form von Aktionären oder Investoren waren. Das Gericht begründete, dass die persönlichen Garantien, da die Aktionäre keine Angestellten der Gesellschaft waren, Aktionärinvestor Maßnahmen waren, die von solchen Personen getroffen wurden, um ihre Investitionen in das Unternehmen zu schützen, und als solche keine Quotperformance von servicesquot im Sinne von Section 83 darstellen Prüfte das Gericht die Feststellungen des Steuergerichts und stellte fest: Nach der Überprüfung der von den Parteien vorgelegten Beweismittel kam das Finanzgericht zu dem Schluss, dass Davis, Gray und Electric die Steuerzahler keine Futures für die Fisk Corporation leisteten. Infolgedessen wurden die den drei Aktionären gewährten Optionsscheine nicht mit der Leistungserfüllung in Verbindung gebracht und konnten nicht für eine Behandlung nach § 83 qualifiziert werden. Das Gesetzesgericht untersuchte die Gesetzgebungsgeschichte des § 83 und die einschlägige Rechtsprechung sorgfältig, um festzustellen, was Ist von quotservicequot in Abschnitt 83 gemeint. Aus diesen Quellen schloß er, dass quotservicequot normalerweise eine Handlung angibt, die von einem Angestellten oder unabhängigen Auftragnehmer für den Arbeitgeber durchgeführt wird, anstatt von der Aktion, die der Gesellschaft von einem Aktionär ausgeliehen wird. Das Finanzgericht stellte fest, dass Davis, Gray und Electric, indem sie Garantien für ihr Unternehmen anbieten, zusätzliches finanzielles Risiko in ihrer Rolle als Aktionäre übernahmen. Bei der Gewährung der Bürgschaften machten die drei Aktionäre zusätzliche Eigenkapitalbeiträge, um ihre erheblichen Aktieninvestitionen in Fisk, Centels Vorgänger, zu schützen. Sie waren keine Angestellten oder unabhängige Vertragspartner, die für Fisk arbeiten oder Quotservicesquot durchführen. Hervorhebung hinzugefügt Das Gericht stellte dann fest: Die Übertragung von Optionsscheinen an die Aktionäre Davis, Gray und Electric im Gegenzug für ihre Garantie für Fisks Corporate Verschuldung ist einfach nicht die Art von Transaktion Kongress beabsichtigt Abschnitt 83 zu umfassen. Das Gericht stellte dann fest: Die Aktienoptionen werden nur dann mit der Leistung von servicesquot verrechnet, wenn ein Arbeitgeber Optionen an einen Arbeitnehmer oder einen unabhängigen Unternehmer überträgt. Kein bekannter Fall gilt § 83 für eine Gewährung von Optionen an einen bloßen Aktionär. Centel steht im Einklang mit einem früheren Fall, Oregon Metallurgical Corp. v. U. S. 12 Cl. Ct. 447 (1987), wonach eine Aktienoption, die von einer Gesellschaft an ihren Mehrheitsgesellschafter als Gegenleistung für die Bürgschaft eines Aktionärs ausgeliehen wird, eine Investition ist und daher nach § 83 nicht abziehbar ist. Das in Oregon Metallurgical Corp. Dass die als Aktienoption gezahlte Gegenleistung eine Investition war, da es sich um einen Aufwand für die Gewährung einer Darlehensfinanzierung handelte. Abschnitt 1.83-6 (a) (4) Bars a Abschnitt 83 Abzug für eine Vermögensübertragung, die eine Investition ist: Kläger argumentiert, dass Abschnitt 83 anwendbar ist, weil die Übertragung von Optionen an Armco als Ausgleich für die Kreditgarantie war eine Übertragung von Eigentum Im Zusammenhang mit der Durchführung von Dienstleistungen innerhalb einer Arbeitnehmerbeziehung. Die Steuerordnung sieht jedoch einen Abzug nach § 83 für Vermögensübertragungen vor, die eine Investition darstellen. Die Dispositivfrage zur Anwendbarkeit von § 83 ist in diesem Fall, ob die Entschädigung für die Darlehensgarantie ein Kapitalaufwand war. Hervorhebung hinzugefügt Das Gericht kam zu dem Schluss, dass die Entschädigung für einen Kreditaufwand war ein Kapitalaufwand: In Duffy v. Vereinigten Staaten. 231 Ct. Cl. 679, 690 F.2d. 889 (1982) erklärte der Gerichtshof, dass Quotexpenses, die für die Gewährung einer Darlehensfinanzierung gezahlt oder entstanden sind, Investitionen sind, die über die Laufzeit des Darlehensbetrags amortisiert werden müssen und das Gericht die Kapitalisierung der an eine Person gezahlten Beträge verlangt Für die Erbringung und Organisation von Finanzierungen. Ich würde. Bei 688, 690 F.2d bei 895. In Blitzer gegen Vereinigte Staaten. 231 Ct. Cl. 236, 684 F.2d 874 (1982) erforderte das Gericht die Kapitalisierung einer Gebühr, die für die Erbringung einer HUD-Genehmigung für ein Darlehen gezahlt wurde. Ich würde. Bei 267-69, 684 F.2d bei 894. In diesem Fall waren die Gebühren, die Armco in Form von Aktienoptionen gezahlt wurden, für eine 2.000.000 Kreditgarantie, ohne die First National Bank das Darlehen nicht gemacht hätte. Das Gericht stellt fest, Kläger Aufwendungen waren Kapital in der Natur, weil die Gegenleistung an Armco für die Garantie gezahlt wurde als Voraussetzung für die Finanzierung. Duncan Indus. Inc. gegen Vereinigte Staaten. 73 T. C. 266, 273 (1979) (in Anbetracht der Tatsache, dass ein Anrechnungspreis, der eine Voraussetzung für die Gewährung eines Darlehens war und in Form von abgezinsten Aktien gezahlt wurde, zu aktivieren war). 75-172. 1975-1 Sperma. Stier. 145 (die an einen Kreditgeber gezahlten Kosten für die Kosten der Rechtsberatung im Zusammenhang mit der Gewährung eines Darlehens sind zu aktivieren). Darüber hinaus stellt das Gericht fest, dass die Aktien, die an Armco im Austausch für eine Armcos-Darlehensgarantie ausgegeben wurden, aktiviert werden sollten, da die bei der Gewährung einer Darlehensfinanzierung gezahlten oder angefallenen Kosten die Investitionen sind, die über die Laufzeit des Darlehens abgeschrieben werden müssen. Duffy v. Vereinigte Staaten. 231 Ct. Cl. 679, 688, 690 F.2d 889, 895 (1982) (unter Hinweis auf die Urteile Duncan Indus Inc., 73, TC 266, 273 (1979) und Trivett gegen Kommissarin 36 TCM (CCH) 675, 680-81 ( 1977), affd, 611 F.2d 655 (6. Cir. 1979)). Daher Kläger nicht für eine Section 83 Deduktion qualifizieren. Hervorhebung hinzugefügt in PLR 9737001 (Anmerkung: Privatbrief-Urteile können nicht als Präzedenzfall genannt werden) entschied das IRS, dass Aktien und Optionen, die im Austausch für den Kabelnetzzugang übertragen wurden, nicht im Zusammenhang mit der Quotperformance von servicesquot übertragen wurden. In diesem Fall geben die vorgelegten Tatsachen an, dass den MSOs die Möglichkeit eingeräumt wurde, die Steuerzahler-Aktie zu einem Abschlag zu erwerben, und erhielten die Optionsscheine im Austausch für ihre Zustimmung zur Übertragung der Steuerzahler-Fernsehsendung. Primäres Ziel der Steuerzahler war es, den Zugang zu einer oder mehreren der begrenzten MSO-Kanäle zu sichern. Steuerzahler war besorgt, dass, sofern sie nicht diese Prämie angeboten, die MSOs können diese Kanäle mit anderen Programmen gefüllt haben. Wir schließen daraus, dass Abschnitt 83 nicht in diesem Fall anwendbar ist, weil die Aktie nicht verkauft und Optionen nicht gewährt wurden, den MSOs im Zusammenhang mit der Leistungserbringung 133 wir zu dem Ergebnis kommen, dass sie für den vorherrschenden Zweck des Zugangs zum Kanal gewährt wurden Raum. Dementsprechend wird der Betrag, der für den Zugang zu den MSO-Kanälen gezahlt wird, wegen der Differenz zwischen dem Wert der Aktie zum Zeitpunkt der Veräußerung, nicht berücksichtigt, da Abschnitt 83 des Kodex nicht für die von dem Steuerpflichtigen übertragenen Bestände gilt Optionsscheine wurden nicht im Zusammenhang mit der Erbringung von Dienstleistungen ausgegeben, der Betrag, der als für den Kanalzugang bezahlt angesehen wurde, ist der Marktwert des Optionsscheins zum Zeitpunkt der Gewährung. Hervorhebung hinzugefügt Die Anwendung dieser Fälle auf die Tatsachen des Steuerpflichtigen, der Steuerzahler war kein Angestellter oder unabhängiger Unternehmer der Kapitalgesellschaften und führte keine Arbeit oder Dienstleistungen im Zusammenhang mit dem Erhalt seiner Optionsscheine durch. Der Steuerpflichtige hat im Rahmen der Finanzierungstransaktionen Optionsscheine erhalten. Optionsscheine, die im Zusammenhang mit der Gewährung von Fördermitteln emittiert werden, sind Kapitalinvestitionen und können nicht von der Gesellschaft abgezogen werden. IRC Sek. 83 bar hat ein Arbeitgeber einen Abzug für Investitionen und ebenso haben die Gerichte entschieden, dass diejenigen, die Optionen oder Optionsscheine im Zusammenhang mit Investitionsaufwendungen nicht unterliegen IRC Sec. 83 auch. Abschließend ist der Steuerpflichtige nicht Gegenstand der IRC Sec. Wenn er im Zusammenhang mit der Finanzierung Optionsscheine erhalten hat. Er wird auf den Marktwert der Optionsscheine besteuert, wenn er sie erhalten hat. Robert L. Sommers, 1996, alle Rechte vorbehalten. Der Steuerprophet ist ein eingetragenes Warenzeichen von Robert L. Sommers. HINWEIS: Die Informationen auf dieser Website ist nur für pädagogische Zwecke und ist nicht für eine bestimmte Person oder Umstand gedacht. Ein fachkundiger Steuerfachmann sollte immer konsultiert werden, bevor er irgendwelche der Informationen verwendet, die an diesem site. Shareholder Wert enthalten werden, was Shareholder Value ist. Shareholder Wert ist der Wert, der zu den Aktionären geliefert wird, weil Managementfähigkeiten, Umsatz, Gewinn und freien Cashflow über Zeit zu wachsen. Der Unternehmenswert eines Unternehmens hängt von strategischen Entscheidungen des Senior Managements ab, einschließlich der Fähigkeit, kluge Investitionen zu tätigen und eine gesunde Rendite des investierten Kapitals zu generieren. Wenn dieser Wert langfristig angelegt wird, steigt der Aktienkurs und das Unternehmen kann den Aktionären größere Dividenden zahlen. BREAKING DOWN Shareholder Value Steigender Shareholder Value erhöht den Gesamtbetrag im Eigenkapitalsegment der Bilanz. Die Bilanzformel ist die Aktiva abzüglich Verbindlichkeiten entspricht dem Eigenkapital und das Eigenkapital beinhaltet die Gewinnrücklagen. Oder die Summe eines Unternehmensertrags abzüglich Bardividende seit Auflegung. Factoring im Ergebnis je Aktie Wenn das Management Entscheidungen trifft, die den Jahresüberschuss erhöhen, kann das Unternehmen entweder eine größere Bardividende zahlen oder Erträge für die Nutzung im Unternehmen halten. Ein Unternehmensgewinn pro Aktie (EPS) ist definiert als Ergebnis, das den Aktionären zugänglich ist, geteilt durch Stammaktien, und das Verhältnis ist ein wichtiger Indikator für einen Unternehmenswert. Wenn ein Unternehmen das Ergebnis steigern kann, erhöht sich das Verhältnis und die Investoren sehen das Unternehmen als wertvoller an. Wie Asset Use Drives Value Unternehmen Kapitalerwerb Vermögenswerte und nutzen diese Vermögenswerte zu Umsatz zu generieren. Ein gut geführtes Unternehmen maximiert die Nutzung seiner Vermögenswerte, so dass die Firma das Geschäft mit einer kleineren Investition in Vermögenswerte betreiben kann. Angenommen, zum Beispiel, ein Sanitär-Unternehmen nutzt ein LKW und Ausrüstung, um Wohn-Sanitär-Arbeit abgeschlossen und die Gesamtkosten dieser Vermögenswerte ist 50.000. Je mehr Umsatz die Sanitär-Firma mit dem LKW und die Ausrüstung zu generieren, desto mehr Shareholder Value schafft das Unternehmen. Wertvolle Unternehmen können steigende Gewinne mit dem gleichen Betrag von Vermögenswerten zu generieren. Instanzen, in denen der Cash Flow den Wert steigert Die Generierung ausreichender Mittelzuflüsse für den Betrieb des Unternehmens ist auch ein wichtiger Indikator für den Shareholder Value, weil das Unternehmen das Geschäft betreiben und den Absatz steigern kann, ohne Geld zu leihen oder mehr Aktien auszugeben. Unternehmen können den Cashflow durch schnelle Umwandlung Inventar und Forderungen in Cash-Sammlungen zu erhöhen. Der Bargeldansatz wird nach Umsatzquoten ermittelt. Und Unternehmen versuchen, den Umsatz zu erhöhen, ohne die Notwendigkeit, mehr Inventar zu tragen oder erhöhen die durchschnittliche Dollar Menge an Forderungen. Sowohl der Warenumschlag als auch der Forderungsumsatz erhöhen den Unternehmenswert.
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